如何从价量观察利用利空建仓

如何从价量观察利用利空建仓

庄家有时借助政策面上的利空消息，来加强操盘力度。由于庄家具有信息优 势，往往先于市场获得内幕消息，从而预先做好接货的准备^在利空来袭之际，逼迫 部分投资者因为忍受不了压力而出局，庄家轻而易举地顺利接走散户的恐慌性杀 跌盘，达到迅速建仓或洗盘的目的。有时,庄家与上市公司联手，制造一些非实质性 的利空消息或故意夸张苹j空消息事实，人为制造恐慌气氛，损人利己来完成建仓任 务。如从技术面上制造空头陷阱，引发崇尚技术派炒手上当^这些都是最快也是效 果最好的建仓或洗盘方式，故长期成为庄家戏弄散户的伎俩。

股谚语利空出尽变利好，利好出尽变利空。据经验总结，此谚语在假消息中 实战效果较好，但在真消為中就不管用了 D如果在实战中据此操作，恐怕吃亏的 多。比如，利空消息出来是真的，可能引发股价大跌，股价不会在短期内产生升 势，如果按“利空出尽变利好”而介人，必将深套于其中。同样，利多消息出来是真 的，可能引发股价大涨，股价不会在短期内产生跌势，如果按“利好出尽变利空” 而出局，必然损失一大截利润^因此，判断消息的真假十分必要，是投资者必须具 备的境界。

个股的恐慌性消息一般有公司遭受突发性自然灾害髙管层涉嫌经济问题 公司面临破产公司造假行业衰退业绩下降原计划（包括页目题材）被取消公 司涉诉或担保股权质押或冻结等，对这些消息是真是假，是大是小，扑朔迷离，投 资者无法作出正确的判断，因此更加引起恐慌气氛。

其价置方面的主要特征如下

(1)利空消息具有不可预见性和突然性，由于一般散户不可能事先获得某些内 幕消息，一旦突然公布，使人措手不及，恐慌效果极盛。在盘面上，前几天还十分坚 挺甚至涨得好好的，突然受消息的打击，引发股价的大跌,一根大阴线封闭了前面的 数根K线,这种形态十分可怕。

(2>成交量明显放大。庄家往往通过大单刻意向下砸盘,引发抛单出现。如果成交量低于或平于前几日而股价大幅下跌，则属于无量下跌，一般假消息的可能性较大。

判断消息真假的基本方法有

①辨别消息来源。来自正规渠道的，可信度高;道听途说的，可信度差。

②观察 盘面变化。真消息会大涨大跌,一去不回头;假消息虚涨虚跌，很快会反转运行。

③判断消息性质。重大消息会引起股价的大幅波动;一般新闻不会引起股价的大幅波 动。

④看消息的透明度。公开明朗的消息可以作为买卖依据，朦胧传言的消息可信 度差，不能作为买卖依据。

⑤看涨趺椹度。假消息跌幅较浅,一般在10%~20%;真消 息跌幅较深，一般超过30%。

⑥从时间上看。假消息持续时间较短，股价很快复位甚 至超过前期峰点，可以追涨介人做多;真消息持续时间较长，股价难以回升,可以割 肉杀出做空。

上图就是海通证券(600837)在2008年11月的走势实例。该股在2008年10月起，利用公众对大小非解禁的恐惧心理拼命砸盘，使得股价走势以连续下跌甚至跌停的 方式下跌，K线形态非常难看。在解禁日当天庄家最后承接了一大批恐慌盘,基本完 成建仓。