9.2流星线K线形态陷阱识别

9.2流星线K线形态陷阱识别

(1)    髙位流星线陷阱。股价经过持续的大幅度上涨行情之后,多头优势得 到充分的展示,股价创出了历史新高,盘内聚集了大量的获利筹码。某日,开 盘后由于市场人气沸腾,庄家顺势将股价拉高,但散户追涨热情不高,加之获 利盘的套现,造成股价快速下滑。最终以星线报收(或K线实体部分较短), 留下长长的上影线,这种形态表明股价失去了上升动能,或者为庄家拉高出货 所致。通常,后市要想突破流星线形成的最高点非常不容易,因此是一个卖出 信号。可谁曾知道,后市竟然出现不跌反涨呢,而且走势十分强劲。

图45,光线传媒(300251)该股在2011年8月3日上市后,股价一路震 荡走低,庄家在底部成功吸纳了大量的低价筹码。2012年12月股价探底回升, 从此步入上升轨道,到2013年I月4日股价已从8.99元开始最髙上涨到17. 57 元,短期涨幅接近100%,盘中堆积了大量的获利筹码,这时股价上涨面临一 定的抛盘压力。丨月4日,股价冲高回落收出一根流星线,预示股价短期已经 见顶,因此是一个卖出信号。可事实上,股价并没有下跌多少,经过一段时间 的横盘鲎理后,再次步人上升通道,以流星线当天的收盘价计算,到10月8 日股价涨幅接近300%。

从该股走势图中可以看出,虽然流星线出现在当时的高点,但上涨趋势持 续时间不长,上涨幅度也不是很大,盘面走势比较稳健,量价配合得当,这是 实力庄家志在髙远的坐庄手法。同时,股价从底部上涨后,也没有进行很好的 洗盘整理,盘面本身需要一次洗盘整理,而流星线正好是一种技术性修复走 势。而且,在流星线形成后的调整过程中,多方没有发动任何反弹行情,这不 合乎坐庄逻辑,也就是说即使股价真正见顶,也会有回抽或反弹行情产生,多方不可能撤退得悄无声息,庄家更不可能达到顺利出货,因此这种盘面的背后可能隐藏着大行情,应当密切关注。另外,30日均线走势十分坚挺,依然我行 我素地上行,牵引着股价向上走髙的潜力,而股价整理也没有对30日均线构 成破坏,因此只要股价保持在30日均线之上运行,就没有中短期做空的理由。 

 

(2)    中位流星线陷阱。流星线可以出现在长期趋势的高价位区域,也可以 是阶段性头部区域。在一波持续的升势行情中,某日,股价小幅高开后,在买 盘的积极推动下,股价快速向上拉升,但因后续力量不给力,股价快速向下滑 落,最终以星线报收(或K线实体部分较短),留下长长的上影线,这种形态 通常表明股价失去了上升动能,或者为庄家拉高出货所致^ —般而言,后市要 想突破流线星所形成的最高点,往往需要较大的做多力量,也需要较长的时 间。因此,这种形态产生后必须引起足够的警觉,安全的做法是先退出来再观 察,以免长时间被套牢在髙位。

但是,在实盘中流线星出现后,股价只是小幅回档调整或者根本没有下跌 动作,股价立即出现上涨行情,让崇尚“技术形态”的股民踏空而出,从而流 星线成为一个空头陷阱,庄家成功地完成了洗盘换手或低价建仓的目的。

图46,中航电测(300114)股价经过长期的下跌调整后,在2012年12 月见底回升,股价从10.50元反弹到15.50元后,盘中遇到一定的拋盘压力。 2013年1月15日,开盘后买方积极推动股价上涨,由于多头力量减弱,拋盘 随之出现,股价冲高回落,形成一根上影线很长而实体短小的流星线,预示股 价即将见顶,是一个卖出信号。可是,流星线产生后股价并没有出现大幅的下 跌走势,经过一段时间的整理后,股价再次出现快速上涨行情。从该股后来的 走势看,这个地方出现的流线星也是庄家震仓洗盘兼建仓吸筹的位置。 

 

从该股技术图表上分析,虽然在相对高位出现了一根流星线形态,但并不 是一个可靠的顶部信号。主要原因

第一,股价总体涨幅不大,从最低点起算不到50%的涨幅,仍然属于底部 建仓或整理阶段,庄家从此撤庄不做是不可能的,因而此时的流星线形态不是 头部形态。

第二,从盘面观察,股价紧贴均线系统稳步上行,走势十分稳健,坐庄手 法非常老到,不像快速拉升那样大起大落,此时出现流星线时,其见顶概率不高。(注若是在快速自救行情中,或是快速反弹行情中,或是游资介入的快 速短炒彳于ft中,出现流星线时,短期见顶的概率非常高。)

第三,均线系统保持完好,继续呈现多头排列,特别是30日均线对股价 构成较大的技术支撑。

第四,股价调整时遇到前期成交密集区域的支撑,回调幅度有限。而且流 星线出现后股价没有持续下跌,第二天就产生一根上涨阳线,说明这根流星线 的虚假性更大。

由此可见,这根流星线是股价上涨过程中的一次正常调整走势,而不是市 场的真正顶部,投资者逢回调低点可以介入。

(3)    盘整中的流星线陷阱。在震荡盘整过程中,出现的流星线可靠程度不 高,有时可能是庄家故意打造的虚假图表信息。

图47,天龙集团(300063)股价长时间处于震荡整理过程中,盘面起伏 不定,股价运行方向不明确,操作难度非常之大,这期间所产生的技术图表不 宜作为买卖依据。该股在2013年4月24 口和5月31 口分别出现一根流星线 (图中圆圈处),结果均没有产生预期的走势,按这些图形去操作容易陷入被动 之中。针对这些技术信号,只要记住“短小的流星线必须处于市场的最上端” 的辨认法则,就能克服其技术误区。